結束RRSP的處理方法

號角月報加拿大版 二零一四年十二月

一次過提取所有積蓄

從RRSP賬戶內提取的每一分積蓄，都會被計算為該年度的個人收入，因此必須以全數課稅。假設從賬戶內提取所有50000元的積蓄，加上個人領取的政府退休金（CPP）、老年保障金（OAS）以及公司退休金，那麼從RRSP提取的積蓄便需要繳交很高的個人入息稅。另外，因為從RRSP提取的收入大大提高了該年度的個人收入，很大可能會導致下一年度需要退還部分的老年保障金。因此，一般情況下都不建議退休人士以此方式處理RRSP賬戶。

終身年金

退休人士可以選擇將RRSP賬戶內的儲蓄，向保險公司購買終身年金，以換取保證終身的每月定額收入；好處是退休人士從此無須擔心在世時會耗盡所有退休儲蓄，壞處是收入缺乏彈性，而即使購買者離世時所累積收到的年金未及購買的本金，保險公司也不會退還未發放的本金。換言之，退休人士不宜將所有的RRSP儲蓄全數購買年金。

註冊退休入息基金（RRIF）

最具彈性而又最普遍的處理方法是，將RRSP戶口內的儲蓄以免稅方式轉移到RRIF戶口內。RRIF跟RRSP一樣，容許賬戶持有人進行合資格的投資，如股票、債券、基金、定期儲蓄等，而投資收入可繼續延稅。跟RRSP不同之處-RRIF只准許提款，且每年有指定的最低提款率。提款率以賬戶持有人的年齡為計算係數，年齡越大，提款率越高，而每年的最低提款額，則以該年一月一日的戶口結餘乘以屬該年年齡的提款率計算。

以一位72歲的RRIF戶口持有人為例，他的提款率為7.48%，而一月一日時RRIF賬戶結存為$100,000，他每年必須從戶口中提取最少$7,480為收入，且要為收入課稅。戶口持有人亦可選擇以配偶的年齡為提款率的計算係數，假設配偶的年齡只有67歲，提款率便會降至4.35%，這可以讓戶口持有人更有彈性處理收入，而無須被迫作生活所需以外的額外提款，讓儲蓄在戶口內繼續延稅增長。

由於必須從RRIF賬戶規定提款的緣故，一些有固定收入、較平穩增長、波幅比較小的投資組合較為合適，而且當中最好包括：相等於差不多一至兩年最低提款額的現金，萬一投資市場暫時大幅向下調整，你仍可以提取戶口內的現金，而無須拋售導致嚴重虧損的投資項目。

退休人士以大半生的時間和努力一點一滴積存下來的儲蓄，目的乃希望能夠過一個獨立而理想的退休生活。每一種提供退休收入的投資工具和項目都有其優點和缺點，加上政府退休福利、稅務因素考慮，實在需要周詳計劃，以最有效的方法保障儲蓄，為退休提供足夠的收入。

文章內容只供參考，請與閣下的財務顧問聯絡，以便對閣下的個別情況作出建議。

林大駒（專業保險投資從業員）